EB-5 спрашивает, можно ли построить бизнес.

Чем этот документ отличается

В материалах инвесторов утверждается, что бизнес привлекателен. План EB-5 утверждает, что это возможно: можно получить помещения, купить оборудование, нанять персонал и получить доход в указанном порядке и в течение установленного времени.

Рецензенты применяют установленные ожидания относительно того, что должен содержать такой план, и сравнивают каждое утверждение с подтверждающими документами.

Прямой и региональный центр - это разные документы

План прямых инвестиций описывает один действующий бизнес. Проект регионального центра описывает бизнес, экономический эффект которого необходимо смоделировать. Аналитическая нагрузка разная, но оба живут или умирают из-за одного и того же: можно ли отследить цифры.

Четыре якоря

• Бизнес реально и описано на операционном уровне: местонахождение, деятельность, мощность, штатное расписание.
• Капитал является законным, гарантированным и достаточным для описанной сборки.
• Требование создания рабочих мест удовлетворяется графиком найма и расходов, а не утверждением.
• График достижимый: разрешения, отделка, найм, пандус, с указанием зависимостей.

Откуда должны быть взяты цифры

Затраты основаны на котировках, а не на оценках, найм на основе операционной модели, а не на основе средних показателей по отрасли, доход от анализа рынка, в котором указаны сопоставимые компании. Каждая цифра должна быть связана с чем-то вне плана.

Шаблоны отказов

• План, скопированный из другого проекта в том же секторе, с измененным местоположением.
• Подсчет должностей рассчитывается на основе множителя, а не на основе штатного расписания с датами.
• Стоимость строительства не указана, по графику, не учитывающему разрешения.
• Доход, предполагающий полную мощность с первого месяца.
• История источников средств, которая никогда не согласуется с капитальным бюджетом.

Ничто из этого не уловлено лучшей прозой. Их ловят на том, что сначала строят модель и записывают в нее данные.

Длинный хвост

Эти случаи читаются снова при снятии условий. План, который был оптимистичным в первый год, становится проблемой с документацией в третий год.

Комплект документов

• Бизнес-план, соответствующий ожиданиям рецензента, с предварительной логикой сборки и эксплуатации.
• Бюджет капитала привязан к котировкам, контрактам и графику просадки.
• График создания рабочих мест: роли, даты, основа и доказательства, подтверждающие каждый из них.
• Операционная модель с плавным изменением, базой затрат и чувствительностью к задержкам.
• Отчет об источниках средств сверен с бюджетом, с регистром пробелов, где документация неполная.

Что нам нужно от вас

Проектная или деловая документация, расценки и условия, структура капитала и путь финансирования. Там, где на тропе есть пробелы, мы предпочитаем называть их, а не обходить их.

Четыре этапа

Первая модель: капитал, строительство, найм, пандус.

Доказательства: котировки, договоры аренды, разрешения, контракты, документы о финансировании.

Составление вопросов в порядке рецензента, а не в маркетинговом порядке.

Сверка с отчетом об источниках средств и с документацией по ценным бумагам в случае участия синдиката.

Кто что делает

Адвокат владеет документацией, вопросами регионального центра и соблюдением требований безопасности. Мы владеем бизнесом и финансовым делом.

Три вещи вне плана

Это не делает маргинальный проект жизнеспособным. Если модель не соответствует действительности, мы говорим об этом до того, как файл будет построен.

Он не устанавливает законный источник средств там, где следов не существует. Документирует то, что есть: отчет об источниках средств.

Он не оценивает инвестиции и не консультирует по выбору проекта: проектная и инвестиционная стратегия.

Связанные документы

Для небольших инвестиций в один бизнес в соответствии с договором стандарт иной: Бизнес-план Е-2.